羿和嫦娥在逃避天兵天将的追捕后来到了一个相对安全的地方。羿意识到自己的错误，向嫦娥诚心认错，二人再次确认彼此的感情坚定，誓言不分离。然而，河伯出现，原来刚才的纷争是他制造的。后羿决定与河伯说清楚，拒绝将嫦娥轻易转让。河伯表示不能轻易放弃嫦娥，而且嫦娥已经被许配给他，只有通过实力比拼，才能决定嫦娥的归属。
后羿相信真爱必能受到上天的祝福，同意回天庭向帝俊提出与河伯的决斗。帝俊为嫦娥的婚嫁事心力交瘁，答应了这场比试，看谁能寻得沉入东海的夜明珠，谁就可以娶得嫦娥。西王母与玉兔已经被释放，但原来她们在贺礼中传递了带走嫦娥的信息，帝俊选择不究问。
后羿和河伯的决斗即将开始，引起了神人两界的轰动。洛嫔和嫦娥为后羿担心，各自上路。两人再次相遇，嫦娥发现洛嫔对后羿并未死心，而洛嫔在她面前强压自己的感情，强装无事。
在东海附近，后羿和河伯决斗，而洛嫔和嫦娥也在前往的途中。河伯眼见嫦娥对自己无动于衷，心生嫉妒，于是二人开始相互影响，决定阻止后羿和嫦娥的结合。洛嫔得知如何让河伯化身为白龙，以增强他的仙力。
后羿潜入东海，河伯化身为白龙制造暗流旋涡，后羿险些溺毙。虽然他几次尝试，但未能成功，只得与嫦娥商讨如何取得夜明珠。后羿和嫦娥发现了河伯的幻术，最终成功取得夜明珠。
当后羿准备返回天宫时，突然出现了大批天兵天将，原来是羲和派出来阻止后羿先回献宝。后羿虽然成功突围，但回程满布天兵天将，幸得尧和地上百姓的帮助，最终闯关而去。
然而，太阳兄弟得知后羿快要胜出，为此不忿。太阳九哥为了留住嫦娥，与众兄弟合谋让她剪掉后羿的七根红发，以致后羿失去神力。嫦娥被蒙在鼓里，剪掉了后羿的红发，交给了九哥。
后羿不知情，带着夜明珠准备返回天庭，却被太阳兄弟截杀。后羿发现红发已失，全身无力，陷入下风。嫦娥得知真相后，急忙赶去救助后羿。
九哥在与嫦娥的对话中终于忍不住，将真相告诉她。嫦娥震惊，立即去救后羿。嫦娥为救后羿施法，令他体内的元神促催长三千年，红发得以再生。
